04/03/08

A Oxiana concordou em comprar a Zinifex por 6,2 bilhões de dólares australianos (US$ 5,8 bilhões) em ações, a fim de formar a segunda maior produtora mundial de zinco, em um momento em que as matérias-primas experimentam seu sétimo ano de alta. A oferta avalia as ações da Zinifex em 12,68 dólares australianos cada, 14% mais do que seu último preço de fechamento. Andrew Michelmore, o principal executivo da Zinifex, vai dirigir a empresa resultante da fusão, disseram ontem as duas companhias, sediadas em Melbourne, na Austrália, em comunicado. A Oxiana, dona da quinta ação de melhor desempenho dos últimos 30 dias do Índice Bloomberg de Mineração da Ásia do Pacífico, vai mais que duplicar suas vendas, quintuplicar sua produção de zinco e conquistar acesso a projetos em chumbo e prata na Austrália e no Canadá. A Zinifex, que precisa substituir o cada vez mais minguante volume de minério de sua principal mina de Century, na Austrália, aporta com o negócio 2,2 bilhões de dólares australianos em recursos para custear novos projetos e aquisições.“Elas têm um bom fluxo de caixa e sólidos resultados patrimoniais`, disses Tim Barker, co-gestor e assessor de mais de US$ 54 bilhões em ativos investidos do BT Financial Group, por telefone a partir de Sidney. “`Isso as põe em boa posição para poderem comprar ativos.` A Oxiana, cujas ações estão sendo negociadas a um valor 19 vezes maior que os lucros estimados, caiu 7 centavos australianos, ou 1,8%, para 3,90 dólares australianos na Bolsa da Austrália às 16:10 de ontem, horário de fechamento do pregão de Sidney. A Zinifex, negociada a 11,8 vezes seus lucros, subiu 1,02 dólar australiano, ou 9,2%, para 12,15 dólares australianos. `A diversificação dá às empresas uma perspectiva mais sólida`, disse Tim Schroeder, co-gestor de 1,9 bilhão de dólares australianos em ativos na Pengana Capital, entre os quais ações de ambas as empresas. `A tomada de controle é “uma fusão entre iguais`, com cada uma das empresas controlando 50% do capital da resultante, disseram ontem a Oxiana e a Zinifex. Apenas os acionistas da Zinifex vão se pronunciar pelo voto sobre a seqüência de providências, com uma votação prevista para maio ou junho.

Gazeta Mercantil