04/10/06

Bloomberg;;;
A família mexicana Canales pagou ontem US$ 1 bilhão por uma participação equivalente a 43% no Grupo Imsa SA, a maior companhia processadora de aço do México. Com a transação, o plano da família Clariond de vender a companhia em sua totalidade foi cancelado.
Os Canales, por meio de uma empresa chamada Tarida, obtiveram os US$ 1 bilhão em empréstimos de bancos como o Citigroup Inc., o ING Groep e o BNP Paribas.
Segundo o acordo, serão pagos 47,45 pesos por cada uma das 240 milhões de ações do Grupo Imsa em controle da família Clariond, que fundou a empresa juntamente com a família Canales em 1936.
Ambas as famílias, que em uma parceria igualitária controlam 86% da companhia, discordavam sobre o plano de venda do Grupo Imsa, o que levou ao desmembramento da empresa.?A idéia é comandar a empresa?, disse Marcelo Canales, chefe financeiro do Grupo Imsa. ?O Grupo Imsa tem um futuro interessante?, completou.
As ações do Imsa caíram 2,54 pesos, ou 5,3%, para 45,14 pesos depois de chegar ao recorde de 47,68 no pregão de ontem.
?Investidores que compraram papéis do grupo na expectativa de uma companhia maior levar a empresa, provavelmente venderam essas ações?, disse Luis Miranda, analista da divisão mexicana do Banco Santander Central Hispano SA.
?Muitos acreditaram que a empresa poderia ser vendida para a Arcelor ou para a Mittal ou outra grande siderúrgica?, completou Miranda.
Os papéis da companhia subiram 46% do dia 8 de fevereiro até a última segunda-feira. No dia 8 de fevereiro, o grupo informou que havia contratado o Citigroup Inc. para que o banco buscasse um plano de venda.
No início do ano, a companhia desmembrou suas unidades de plástico e alumínio em uma empresa separada, transformando o Grupo Imsa em um negócio exclusivo com atividades ligadas ao aço. A família Canales planeja fundir a Tarida, responsável pela compra da participação, como o Grupo Imsa, elevando assim as dívidas da empresa de US$ 250 milhões para US$ 1,25 bilhão. Segundo o acordo, a companhia irá realizar uma oferta pública de ações para, a partir daí, comprar ações comercializadas em bolsa mexicana caso os acionistas forem contra o pacto.